Grupo Cibest lidera financiación corporativa por US$ 216millones para Mobiliare Real Estate Solutions

• Grupo Cibest, antes Grupo Bancolombia, participó con el 68.5% del total de la

financiación corporativa, equivalente a US $148 millones. Esto lo hizo a través de

sus filiales Banco Agromercantil de Guatemala y Bancoagrícola en El Salvador.

• Los recursos permitirán a Mobiliare Real Estate Solutions refinanciar pasivos,

desarrollar nuevos proyectos y liberar capital para futuras inversiones estratégicas.

• Mobiliare Real Estate Solutions opera en 9 países de América y al 31 de mayo de

2025 ha consolidado activos bajo administración por US$1,070 millones.

Grupo Cibest -antes Grupo Bancolombia-, holding financiero que agrupa a Banco Agromercantil de Guatemala y Bancoagrícola en El Salvador, actuó como Banco

Estructurador (MLA) y Bookrunner principal en una financiación corporativa por US$216

millones para Mobiliare Real Estate Solutions, uno de los fondos inmobiliarios privados

más importantes de América Latina. Esta transacción tiene como objetivo refinanciar

pasivos financieros, desarrollar nuevos proyectos inmobiliarios y liberar recursos para

futuras inversiones estratégicas, impulsando así el crecimiento sostenido de Mobiliare en

la región.

Gracias a la participación de sus filiales Banco Agromercantil y Bancoagrícola, Grupo

Cibest aportó US$148 millones, equivalentes al 68.5% del total de la financiación.

Además, la operación también contó con la participación de Banco Davivienda en Costa

Rica, Banco de América Central en Guatemala y El Salvador, y Banco Internacional de

Costa Rica.

La estructura de esta financiación representa un hito en el sector inmobiliario

centroamericano, al ser la primera vez que se reemplaza el modelo tradicional de

financiamiento de activos individuales, por una solución de financiación de portafolio que

incorpora elementos de financiación corporativa y financiación de proyectos (Project

Finance). Esto le otorga a Mobiliare Real Estate Solutions la flexibilidad necesaria para

incorporar futuros proyectos y múltiples activos distribuidos en varios países dentro del

mismo esquema financiero.

“Esta operación marca un punto de inflexión en la forma en que se financia el sector

inmobiliario en la región. No solo acompañamos el crecimiento de un actor clave como

Mobiliare Real Estate Solutions, sino que demostramos que en Grupo Cibest tenemos la

capacidad de estructurar soluciones financieras innovadoras, robustas y a la medida de

nuestros clientes más exigentes. Este modelo, además de ser pionero, es replicable y

escalable, y abre el camino para una nueva generación de operaciones que impulsen el

desarrollo regional con una visión más integrada y estratégica”, afirmó Mauricio Rosillo,

vicepresidente de Negocios de Grupo Cibest.

Un fondo regional con visión sostenible

Mobiliare Real Estate Solutions, fundado en 2020, es uno de los fondos inmobiliarios

privados más relevantes de América Latina. Con presencia en 9 países de la región (Perú,

Guatemala, El Salvador, Costa Rica, México, Colombia, Ecuador, Honduras y Nicaragua),

administra un portafolio de activos estabilizados que suman más de 1.5 millones de

metros cuadrados de área bruta rentable, incluyendo edificios de servicios de nearshore,

plantas de producción, centros de distribución y Big Box Retail.

Mobiliare Real Estate Solutions se especializa en brindar soluciones inmobiliarias a gran

escala y se ha consolidado como un one-stop solution para multinacionales y multilatinas,

gracias a su modelo de expansión regional basado en la confianza, la seguridad y la

excelencia en la ejecución. Su enfoque de diseño y construcción a la medida (Built-to-

Suit) garantiza proyectos adaptados a las necesidades específicas de cada cliente dentro

de su cartera AAA.

En línea con su compromiso con el desarrollo responsable, más de 58 propiedades de su

portafolio han obtenido certificaciones ambientales internacionales, como EDGE, LEED®

y Fitwel®, hasta la fecha. Los estándares EDGE y LEED® fomentan prácticas de

construcción sostenible y eficiencia energética, contribuyendo a la reducción del impacto

ambiental de los edificios. Por su parte, Fitwel® ofrece pautas de diseño y operación

orientadas al bienestar de quienes ocupan los inmuebles.

Como resultado de estos esfuerzos, la Corporación Financiera Internacional (IFC), brazo

privado del Grupo Banco Mundial, reconoció como EDGE Champion en marzo de 2025 a

Mobiliare por su trayectoria y compromiso de que todos los proyectos futuros cuenten con

esta certificación sostenible.

“Esta financiación no solo representa una inyección clave de recursos para seguir

creciendo en países de la región como Guatemala, El Salvador y Costa Rica, sino

también un voto de confianza en nuestro modelo de negocio y en nuestra visión regional.

La estructura diseñada por Grupo Cibest nos permite operar con mayor agilidad y

alineados a nuestro compromiso con el desarrollo sostenible, el crecimiento a largo plazo

y la integración regional, acompañado por los bancos locales y regionales que han

confiado en nuestro proyecto de negocio desde el inicio”, señaló Guillermo Montano,

CEO y fundador de Mobiliare Real Estate Solutions.

Modelo financiero de Bancolombia que rompe esquemas

Esta operación requirió una estructuración detallada, en la que se unieron activos de

múltiples países y compañías en un solo modelo financiero. Gracias a esto, fue posible

reflejar el funcionamiento real del fondo como grupo empresarial integrado, lo que facilitó

tanto el análisis del crédito como su implementación. Dada la participación de deudores,

acreedores, activos y garantías en distintas jurisdicciones, fue necesario integrar marcos

normativos para alinear los intereses de todas las partes y reducir los riesgos legales, lo

que será un referente para futuras operaciones.

Además, se incluyeron condiciones que permiten incorporar nuevos proyectos de

desarrollo en el futuro bajo el mismo esquema, lo que da como resultado un modelo

flexible que une lo mejor del financiamiento corporativo con las necesidades específicas

del sector inmobiliario. Así, Bancolombia logró una solución eficiente, escalable y

preparada para acompañar a Mobiliare en su crecimiento en la región.